Call entre a Kinitro e a MMZR Family Office 05/2023
Sobre a gestora:
Atualmente com R$1.3bi sob gestão, a Kinitro é compostapor 17 pessoas, das quais 9 fazem parte do time de gestão e 12 são sócias. Aasset hoje trabalha com duas estratégias, um long only e um multimercado comfoco maior em bolsa. Carlos Carvalho é o CIO da gestora e responsável por maiorparte do risco do fundo macro. Ele possui mais de 30 anos de experiencia nomercado, com passagens pela Saga Capital, Banco Icatu, Banco Garantia, entreoutras.
Atualmente, o passivoda casa está dividido entre 6% plataformas, 7% de sócios e funcionários, 14% Institucional,23% Family-offices e 50% em PF Alta Renda.
Sobre o fundo: Kinitro 30 FIC FIM
O Kinitro 30 é um fundo multimercado enquadrado nasubclasse de “Macro Dinâmico”, tendo vista viés mais tático nas alocações. Aestratégia atualmente possui um AuM de BRL 700 milhões e o gestor não enxergaum limite de capacity para os mercados que opera, sendo eles: EUA, Brasil,Europa, China e Japão.
A divisão de risco por gestor segue, em média, 40% paraCarlos Carvalho (CIO), que pode operar todas as classes de ativos e geografias,28% para Mauricio Ferraz (gestor de Renda Fixa), que pode operar em todas as geografiasnos mercados de juros e moedas, 22% para Rafael Icaza, que é o gestor de rendavariável focado em posições de valor relativo, e os 10% restante com MarceloOrnelas, gestor de renda variável focado em posições mais direcionais. Nogeral, 40% da carteira está em risco de bolsa, enquanto os outros 60% em jurose moedas.
O veículo tem um retorno-alvo objetivo de CDI+8%, com umtarget de vol entre 8-9%, sendo para público geral e com prazo de resgate deD+31. Desde a criação da estratégia em 2021, o fundoapresenta volatilidade anualizada de próximo a 5,76%, com retorno nominal de 20,81%ou 99,21% do CDI e índice sharpe de -0,01, e nos últimos 12 meses, um retornode 20,01% ou 148,9% do CDI e sharpe de 1,59
Time de análise MMZR Family Office
